{:en}
Aafaq Islamic Finance forges transformational partnership with The Social Loan Company to drive financial inclusion
Alliance to set up AI-powered financial wellness platform in the MENA region
- Following its resounding success with CASHe in India, TSLC has set up its regional headquarters in the UAE to bring in its cutting-edge AI-driven full-stack Neo Banking Platform for the underserved digital natives across chosen markets in the region
- Partnership with Aafaq Islamic Finance aims to simplify loans, expand credit access, unlock opportunities and make financial inclusion possible for everyday middle-income consumers in the region
The Social Loan Company (TSLC), a Singapore-based AI/ML-powered cutting-edge big data-driven credit enablement platform company, has forged a transformational partnership with Aafaq Islamic Finance to set up a trend-setting non-bank, mobile-first loan platform to deliver financial access to the underserved young digital natives in the MENA region. At a press conference at The Waldorf Astoria Dubai International Financial Centre, the two parties announced plans to launch the industry-leading platform across chosen markets in the region to deliver appropriate, affordable, accessible and differentiated financial solutions to drive the inclusion of credit-thin, new-to-credit and credit-invisible everyday consumers.
Rashed Mahboob Al Qubaisi, CEO of Aafaq Islamic Finance said: “We are pleased that Aafaq was selected by TSLC as a strategic partner in the MENA region. This partnership allows Aafaq to connect more deeply with its customers by providing differentiated Sharia-compliant financial transactions in an environment that is end-to-end digital, safe and secure.”
Al Qubaisi pointed out that “what distinguishes this new partnership between Aafaq and TSLC is the new possibility of extending our client base to include the young and underserved digital natives in this region.”
“TSLC is looking to usher in a new era of Artificial Intelligence-based financial services in the MENA region. There is no doubt that our current and future customers will reap rich rewards from the formidable combination of our legacy infrastructure with their proven expertise and track record of success in financial technology.” added Al Qubaisi.
Deepak Saluja, Co-Founder, Group CEO & Board Member, TSLC said: “At TSLC we are laser-focused on bringing in strong in-house R&D and building a unique technology-based, big data-driven, mobile-only digital-first alternative global financial services organisation. To launch in the Middle East, we needed a super-progressive institution with an impeccable track record, connected with us on a common mission to bring the underserved, everyday consumers into mainstream banking. Our partnership with Aafaq is a testimony to our global advocation of a JV-driven win-win model of co-operation between incumbents and challengers. Our hyper-inclusive proprietary platform, nuanced for this region, is designed to serve the moderate income, near-prime consumers. This transformational partnership is expected to bring about a paradigm shift in the fundamentals of credit assessment and delivery, anchored on the joint objective of building a more inclusive financial system.”
He added: “Together with Aafaq, we will redefine the financial landscape, transform the world of online lending in the Middle East and fundamentally change the way everyday people approach their relationship with money and banking in this region. We are proud to have partnered with Aafaq as our Social-Loan Partner, as we recognise a shared commitment to building a mission-driven enterprise that can help transform traditional financial services for the average-income underserved consumers in this region. Our ground-breaking ML-powered alternate data-driven credit-scoring engine will enable faster and better credit decisions, lower the barriers of borrowing and deliver access to honest, affordable and transparent credit.
TSLC recently set up Digital Collective Technologies Ltd., its wholly-owned subsidiary in Abu Dhabi Global Market (ADGM) for its centralized world-class tech and product leadership teams to operate from its regional headquarters at One Central, Dubai, UAE.
TSLC is currently fully functional in India as an end-to-end tech enabled, integrated, fully-automated diversified millennial consumer finance company under the brand name, CASHe – India’s leading consumer lending platform supported with proprietary AI-driven underwriting, and straddling the entire value chain of digital lending from in-app loans to embedded finance and BNPL. TSLC is on an ambitious global expansion drive, looking at key markets in West, South and Southeast Asia, as well as Latin America and Sub Saharan Africa.
Saluja added, “UAE’s regulatory framework is designed to foster innovation within this region. Given that MENA region has amongst the highest smartphone penetration and Fintech adoption rates in the world, going end-to-end digital has moved from being a side-show to the front and centre as a ‘must-have’ and a key strategic imperative to help achieve the digital transformation in the most holistic way possible. We are here for the long haul, committed to building a top-notch centralised tech innovation and R&D centre in this region and leading from the front of the battlelines to contribute significantly to the fintech landscape and help achieve breakthrough growth in the digital transformation of this region.
TSLC and Aafaq will enable Personal Loans, Pay Later and Virtual Credit Lines all in one digital wallet. Bundled-in, splitable and consumable within minutes of origination designed for middle-income borrowers who need help with essential day-to-day purchase decisions, paying down and consolidating high interest debt, or to meet unexpected expenses. The partnership will be committed to democratising access to banking tools to secure affordable credit, borrow and spend responsibly, build wealth and save smartly, all within a hyper-inclusive platform.
Saluja added, “We are proud to have partnered with Aafaq as our Social Loan Partner as we recognise a shared commitment to building a mission-driven, futuristic, open-banking-ready platform that can help transform traditional financial services and improve economic freedom for the clear whitespace of average-income, underserved consumers in this region. The TSLC competitive advantage resides in our scalable and portable tech infrastructure, culture, talent, track record of sustained execution and operational insights. We are on a mission to democratise banking and credit, and make it more inclusive leveraging digital and AI. Traditional brick and mortar banks have left large segments of population underserved. We aim to rewrite the relationship with money and banking for the digital natives as longer-term partners on their journey to financial independence.”
TSLC is rethinking the fundamentals of banking, leveraging newer alternative sources of data to better predict credit risk and repayment behaviours, thus aiming to open up and offer almost the full banking experience to mainstream consumers. In India it reinvented underwriting for millennials seeking access to affordable credit via appropriately packaged in-app solutions. Over the past 4 years since inception, its flagship embedded lending brand, CASHe, has had a phenomenal upward trajectory.
Saluja concluded, “By taking many of the same operating principles and DNA and applying it to a much broader set of financial products and targeted demographics across large underpenetrated markets, we can now have an even bigger positive effect on customers to help change and improve their lives.”
About Aafaq Islamic Finance
Aafaq Islamic Finance PJSC was established in 2006 and provides a wide range of high-quality Sharia-compliant banking products and services to corporate and retail clients. It stands out to be one of the most independent financing companies in the UAE. Moreover, the company’s strategy focuses on exploring opportunities within different business sectors to achieve the highest levels of happiness for all stakeholders including shareholders, customers, employees, strategic partners and the community.
Aafaq depends on the strength of its strategic partnership with leading institutions in the UAE, such as the Ministry of Finance, Ministry of Human Resources and Emiratization, Dubai Economy, Emaratech, Trakhees, First Abu Dhabi Bank, and many Tas-heel, Amer and Business centers and others. Aafaq provides the customers of these entities with services like E-dirham, Labour Guarantees, Wages Protection System, payment services for Dubai Economy and topping up of Noqodi wallets. In addition, aafaq offers a wide range of financing solutions and smart payment tools for companies and individuals.
About The Social Loan Company (TSLC)
TSLC is a Singapore-based Artificial Intelligence-powered credit enablement Neo banking platform, currently operating as an integrated, diversified millennial consumer fintech company in India under the brand name CASHe. Setting up its regional headquarters in the UAE, TSLC is bringing its cutting-edge digital lending platform to underserved digital natives across chosen markets in the MENA region.
Its proprietary AI/ML-powered platform is safe, secure and super-efficient, leveraging data science and machine learning to automate underwriting and deliver financial access in under-penetrated markets. TSLC’s industry-leading portable, hyper-inclusive and scalable credit-enabling platform has helped it secure embedded transformational partnerships with Google Pay, Amazon, Mastercard, WhatsApp and Walmart, among others.
The Company is on a mission to become the Neo Bank of choice for young digital natives and micro entrepreneurs in select markets across the world by leveraging deep-tech and data science to unlock opportunities and make financial access possible for everyday middle-income consumers.
Since inception in 2016, it has been engaged in building a unique technology-based, big data-driven, mobile-first alternative financial services organisation offering a diverse range of digital financial products for the underbanked, as well as unparalleled user experience for the underserved.
Leveraging its existing technological infrastructure and proprietary platform, TSLC aims to continue innovating, connecting with targeted digital native demographics and expanding internationally to build IP-centric localised business models with decentralised execution in underserved emerging markets, underpinned by a strong trustworthy brand, and delivering on the promise of ESG and Financial Inclusion.
{:}{:ar}“آفاق الإسلامية للتمويل”تعقد شراكةً استراتيجية مع TSLC للتمويلات الاجتماعية
لتعزيز الخدمات المالية القائمة على الذكاء الاصطناعي في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا
* الشراكة بين “آفاق الإسلامية للتمويل”و TSLC تهدف إلى تبسيط عملية التمويل وتوسيع مجالاته وتوفير المزيد من فرص “الاشتمال المالي”، وتسهيل حصول جميع فئات المجتمع، ولاسيما ذوي الدخل المتوسط، على أفضل الخدمات المالية
* بعد النجاح المذهل الذي حققته من خلال CASHe في الهند، كرّست شركة TSLC مقرّها الإقليمي في دولة الإمارات العربية المتحدة، لتوفير الحلول والخدمات المالية المتطورة القائمة على الذكاء الاصطناعي ضمن أسواقٍ مختارة في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا
دبي الامارات العربية المتحدة؛ 8 يونيو 2021: “آفاق الإسلامية للتمويل”، المؤسسة الرائدة في القطاع المالي والتي تقدّم منتجاتٍ وخدماتٍ مالية متوافقة مع أحكام الشريعة الإسلامية في جميع أنحاء دولة الإمارات العربية المتحدة والمنطقة، عقدت شراكةً استراتيجية مع شركة التمويلات الاجتماعية TSLC، وهي منصة تمويل ائتماني تعتمد الذكاء الاصطناعي، ومقرّها سنغافورة. وتهدف هذه الشراكة إلى توفير الخدمات المصرفية الحديثة والمتطورة وقائمة البيانات الضخمة التي تمتلكها TSLC في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا، من خلال مقرّها الإقليمي الذي أنشأته في دولة الإمارات العربية المتحدة.
إعلان الطرفين عن هذه الشراكة وخطط إطلاق المنصة الرائدة في القطاع المالي عبر أسواقٍ مختارة في المنطقة، جاء خلال مؤتمرٍ صحفي عُقد في فندق “والدورف أستوريا” في دبي، وجرى فيه استعراض الحلول المالية المناسبة والمتميّزة وذات التكلفة المنخفضة التي يمكن للفئات الأقلّ دخلاً الاستفادة منها.
راشد محبوب القبيسي، الرئيس التنفيذي لـ “آفاق الإسلامية للتمويل”، تحدّث في المؤتمر الصحافي قائلاً:”يسعدنا أن تكون “آفاق” هي الشركة التي اختارتها TSLC شريكاً استراتيجياً لها في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا، كما يسعدنا أن نكون قد جلبناها إلى دولة الإمارات العربية المتحدة لتجعل مقرّها الإقليمي فيها، وهذا دليلٌ أولاً على المكانة التي تحتلّها دولة الإمارات على الخارطة الاقتصادية والمالية في المنطقة والعالم، وثانياً على الدور المتقدّم الذي لعبته “آفاق الإسلامية للتمويل”، والموقع الذي لا تزال تتبوأه في طليعة الشركات والمؤسسات المالية في جميع أنحاء دولة الإمارات العربية المتحدة والمنطقة”.
وأضاف:”تشكل هذه الشراكة بدايةً متجدّدة في المسار الذي رسمته “آفاق” والتزمت العمل بموجبه لتكون الأقرب إلى عملائها، والأقدر على توفير كل ما يحتاجون إليه في مجال التعاملات المالية الآمنة والمتوافقة مع الشريعة، والسبّاقة في طرح مبادراتٍ وخدماتٍ ومنتجاتٍ ذكية تصبّ دوماً في مصلحة العملاء وترتقي بتجربتهم إلى المستوى الأعلى، وتمنحهم شعوراً فريداً بالأمان والثقة، بالإضافة إلى الرضا الكامل عن علاقتهم بنا، استناداً إلى سجلّنا الحافل بالتقديمات الهادفة إلى إسعاد عملائنا في جميع الأوقات، ومؤازتنا لهم في شتّى الظروف، ولاسيما تلك التي يحتاجون فيها إلى شريكٍ فعليّ يوفّر لهم الحلول الكفيلة بتخطّي الأزمات وتجاوز العقبات”.
ولفت القبيسي إلى أنّ “ما يميّز هذه الشراكة الجديدة بين “آفاق” وشركة TSLC هو توسيع دائرة عملائنا لتشمل بشكلٍ خاص الفئة الشبابية وذوي الدخل الأقلّ، والذين يتطلّعون إلى تأمين التمويل لمشاريعهم الصغيرة، ومنحهم تجربةً مالية رقمية فريدة قائمة على الذكاء الاصطناعي، تتيح لهم الحصول على ما يحتاجون إليه في أيّ وقت، وفي أيّ مكان، وخلال دقائق عبر التطبيقات المتوفّرة على الهواتف الذكية التي تشكل رفيقهم الدائم ووسيلتهم المفضّلة في التعامل مع مختلف متطلبات حياتهم اليومية، ونحن نتطلّع لأن نصبح الخيار المالي المفضّل لدى الشباب وأصحاب المشاريع الصغيرة، من خلال الاستفادة من التكنولوجيا والذكاء الاصطناعي وعلوم البيانات، والعمل على تعزيز استراتيجات الاشتمال المالي محلياً وإقليمياً وعالمياً”.
وأضاف:”نحن وشركة TSLC نفتتح اليوم مساراً جديداً في عالم الخدمات المالية القائمة على الذكاء الاصطناعي في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا. ولا شكّ في أنّ عملاءنا الحاليين والمقبلين، وخصوصاً الشباب وذوي الدخل الأقلّ، سيجنون أعلى الفوائد من الجمع بين الخبرات والطاقات الهائلة، والسجل الحافل بالنجاحات والإنجازات، وقاعدة البيانات الضخمة التي يمتلكها كلٌّ منا”.
من جانبه، قال السيد “ديباك سالوجا”، الشريك المؤسس والرئيس التنفيذي لمجموعة TSLC وعضو مجلس الإدارة فيها:”نركز في TSLC بشكلٍ أساسيّ على الأبحاث والتطوير الداخلي المتواصل وابتكار خدماتٍ مالية عالمية بديلة وفريدة من نوعها، تعتمد على التكنولوجيا وتستند إلى قاعدة البيانات الضخمة التي نمتلكها، مع تميّزنا بالابتكار والتطوير والتوسّع التي تشكل الأسس التي نعمل بموجبها”.
وأضاف:”لضمان انطلاقنا بأفضل صورةٍ في منطقة الشرق الأوسط، كان لا بدّ من التعاون مع مؤسسةٍ رائدة تمتلك سجلاً حافلاً بالنجاحات والابتكار، وتشاركنا الرؤية في ضرورة أن تشمل الخدمات المصرفية المعهودة الشريحة الكبيرة التي يشكلها الأفراد الأقلّ دخلاً، ومن هذا المنطلق نرى أنّ شراكتنا مع “آفاق” تُعتبر شهادةً على موقعنا المتقدّم على الخارطة العالمية، وتشكل نموذجاً مثالياً للتعاون المثمر بين الجانبين، يعود بالفائدة على شريحةٍ واسعة من أبناء المجتمع في المنطقة. واستجابةً لهذه المعطيات، قمنا بتصميم منصتنا الخاصة بالاشتمال المالي لتلبّي المتطلبات التي تستلزمها هذه المنطقة، وتخدم العملاء الجدد من ذوي الدخل المتوسط”.
وقال: “من خلال شراكتنا المميّزة مع “آفاق”، سنعمل معاً على إعادة رسم المشهد المالي في منطقة الشرق الأوسط، وعلى تعميم ثقافة التمويل عبر الإنترنت، والتغيير جذرياً في مفهوم علاقة الأفراد بالشؤون المالية، وأسلوب تعاملهم مع الخدمات المصرفية. نحن فخورون جداً بشراكتنا مع “آفاق” كشريكٍ في التمويلات الاجتماعية، وسعداء بالتزامنا المشترك في تكريس تجربةٍ رائدة ستعمل على تغيير مفهوم الخدمات المالية التقليدية للعملاء من ذوي الدخل المتوسط في هذه المنطقة”.
أنشأت TSLC مؤخراً شركة Digital Collective Technologies, Ltd، وهي شركة فرعية مملوكة منها بالكامل في سوق أبوظبي العالمي ADGM، كما تدير في الهند شركة تمويل متكاملة ومتنوّعة تعتمد أحدث التقنيات في مختلف أعمالها، معروفةً باسم CASHe، وهي منصة تمويل رائدة في الهند، مدعومة بالذكاء الاصطناعي، وتشمل خدماتها سلسلةً كاملة للأعمال المالية الرقمية، من التمويل عبر التطبيقات الذكية، إلى التمويل غير المصرفي وميزة الدفع لاحقاً وغيرها. وتواصل TSLC انتشارها عالمياً، مع سعيها إلى الحضور في الأسواق الرئيسية في غرب وجنوب وجنوب شرق آسيا، وكذلك في أميركا اللاتينية وجنوب الصحراء الأفريقية الكبرى.
وأردف “سالوجا” قائلاً: “نظراً لأنّ منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا تشهد أعلى المعدلات على مستوى العالم في استخدام الهواتف الذكية واعتماد التكنولوجيا المالية، باتت الأتمتة ضرورةً لا بدّ منها، باعتبارها أساساً استراتيجياً يساهم في تحقيق التحوّل الرقمي بأكثر الطرق شموليةً، وهذا ما سنعمل على تحقيقه في هذه المنطقة”.
الشراكة بين TSLC و”آفاق الإسلامية للتمويل” ستوفّر للعملاء الحصول على التمويلات الشخصية، والاستفادة من ميزة الدفع لاحقاً، وخدمة الائتمان الافتراضي، والحصول على القرار النهائي بشأنها في غضون دقائق من تقديم الطلب، وتوفيرها لذوي الدخل المتوسط الذين يحتاجون إلى مساعدة في اتخاذ قراراتٍ مالية حاسمة، وسداد القروض ذات الفوائد المرتفعة وتوحيدها في قرضٍ واحد، أو تغطية النفقات غير المتوقعة. وتلتزم TSLC بشفافية الوصول إلى الأدوات المصرفية التي تساعد في تلبية الاحتياجات اليومية، وتحسين أسلوب التعامل مع الاستحقاقات المالية والخدمات المصرفية، وسط بيئةٍ آمنة بالكامل، وعبر منصةٍ شاملة تقدّم مجموعةً فريدة من المنتجات والخدمات المصرفية المنخفضة التكلفة والميسرة والمناسبة للجميع، مع ترشيد الإنفاق وتعزيز الادخار.
وتسعى الشركتان إلى إطلاق منتجاتٍ مصرفية رقمية متوافقة مع الأحكام السارية، وإنشاء محافظ ائتمان لمن يحتاجون إليها، وتوفير خدمات الإيداع والحصول على بطاقات التوفير وتمويل القروض الميسرة وغيرها.
وختم السيد “سالوجا” بالقول: “مهمتنا هي إعادة تشكيل علاقة العملاء بالخدمات المالية والمصرفية الرقمية في الأسواق الناشئة، وتأكيد حضورنا إلى جانبهم على المدى الطويل كشريكٍ في مشوارهم نحو الاستقلالية المالية، مع الإشارة إلى أننا نجحنا في الهند بإعادة تكوين مفهوم التمويل لجيل الشباب الراغبين في الحصول على تمويلاتٍ ميسرة ومنخفضة التكلفة وحلولٍ متوفرة عبر التطبيقات الذكية. نحن نعيد صياغة أساسيات العمل المصرفي، مستفيدين من قاعدة البيانات الحديثة البديلة لرسم تصوّرٍ أوضح لمخاطر الائتمان وسلوكيات السداد، وبالتالي فتح المجال المصرفي أمام أوسع شريحةٍ من العملاء”.
حول “آفاق الإسلامية للتمويل”
تأسست” آفاق الإسلامية للتمويل ش.م.خ” في العام 2006، وهي توفّر مجموعةً واسعة من المنتجات والخدمات المصرفية العالية الجودة والمتوافقة مع الشريعة الإسلامية للشركات والأفراد. وتنفرد بأنها إحدى شركات التمويل التي تتمتّع باستقلاليةٍ تامة في دولة الإمارات العربية المتحدة. بالإضافة إلى ذلك تركز استراتيجية “آفاق الإسلامية للتمويل” على استكشاف الفرص داخل قطاعات الأعمال المختلفة، وتعمل على تحقيق أعلى مستويات السعادة لعملائها، بمن فيهم المساهمون والعملاء والموظفون والشركاء الاستراتيجيون وأفراد المجتمع.
تعتمد “آفاق الإسلامية للتمويل” على متانة شراكاتها الاستراتيجية مع الهيئات والمؤسسات الرائدة في دولة الإمارات العربية المتحدة، ومنها وزارة المالية، وزارة الموارد البشرية والتوطين، اقتصادية دبي، إماراتك، تراخيص، بنك أبوظبي الأول، بالإضافة إلى “تسهيل” و”آمر” والكثير من مراكز الأعمال وغيرها. وتقّدم “آفاق” لعملاء هذه الهيئات والمؤسسات خدماتٍ متنوّعة، مثل الدرهم الإلكتروني وضمانات العمل ونظام حماية الأجور وخدمات الدفع لاقتصادية دبي، وتعبئة أرصدة نقودي وغيرها، إلى جانب مجموعةٍ واسعة من الحلول التمويلية وحلول الدفع الذكية للشركات والأفراد.
حول شركة TSLC للقروض الاجتماعية:
TSLC هي منصة اقتراضية قائمة على الذكاء الاصطناعي، مقرّها سنغافورة، وتدير حالياً شركة تمويل متكاملة ومتنوّعة تستهدف جيل الشباب في الهند تحت اسم العلامة التجارية CASHe. من خلال إنشاء مقرّها الإقليمي في دولة الإمارات العربية المتحدة، توفّر TSLC للعملاء من ذوي الدخل المتوسط الاستفادة من خدمات منصة التمويل الرقمي الحديثة الخاصة بها، والمتوفرة عبر أسواقٍ مختارة في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا وغيرها، وتساهم في نشر وتعميم استراتيجية الشمول المالي في المنطقة.
تعتمد منصة LMS للتمويل المملوكة من شركة TSLC على قاعدة البيانات الضخمة لأتمتة تقديم التمويلات وتوفير الحلول المالية الرقمية للأفراد من ذوي الدخل الأقل، من خلال منصةٍ مدعومة بالذكاء الاصطناعي، تتميّز بالأمان والكفاءة الفائقة. كما أنّ النظام الأساسي الرائد في هذا القطاع، والقائم على الذكاء الاصطناعي الشامل والدائم التطوير، ساعد شركة TSLC في عقد شراكاتٍ مع Google Pay وAmazon وWhatsApp وWalmart وغيرها.
تسعى الشركة لأن تصبح الخيار المالي المفضّل لدى الشباب وأصحاب المشاريع الصغيرة في أسواقٍ محددة، من خلال الاستفادة من التكنولوجيا والذكاء الاصطناعي وعلوم البيانات، لتعزيز استراتيجات الاشتمال المالي محلياً وإقليمياً وعالمياً. منذ إنشائها في العام 2016، ساهمت الشركة في التأسيس لقاعدة خدماتٍ مالية بديلة فريدة قائمة على التكنولوجيا، وتعتمد على بياناتٍ ضخمة وخدماتٍ مالية ذكية، لتقديم مجموعةٍ متنوّعة من المنتجات المالية الرقمية، وترشيد الإنفاق وتعزيز الادخار.{:}
